Текущая рыночная ситуация и удорожание классического кредитования мотивирует компании агропромышленного сектора активнее использовать инструменты, сочетающие финансирование и управление ценовыми рисками.

«За последние два года в группе ВТБ произошла масштабная перенастройка ключевых бизнес-процессов. В сжатые сроки мы разработали и внедрили целый ряд новых продуктов, в том числе для клиентов агросектора. Эти инструменты позволяют компаниям гибко адаптироваться к условиям рынка и предлагают альтернативу традиционному кредитованию», — отметил Дмитрий Средин, руководитель департамента по работе с клиентами рыночных отраслей ВТБ, на Всероссийском зерновом форуме.

Среди наиболее востребованных решений — финансирование в рамках коммерческих контрактов против поставок будущего урожая, либо его авансирование. Банк предоставляет предоплату в период наибольшей потребности у агропроизводителей — весной или осенью. Погашение финансирования происходит уже с июня, за счет поставок зерна. В прошлом сельскохозяйственном сезоне объем авансирования со стороны ВТБ составил более 300 тыс. тонн пшеницы, а в этом году объем превысит 1 млн тонн. Продукт продолжает набирать популярность.

Растет интерес и к инструментам хеджирования. Один из ярких примеров — недавняя сделка с агрохолдингом ГК «Октябрьский» по продаже расчетного форварда на индекс российской пшеницы. Компания зафиксировала цену будущего урожая, что позволило минимизировать влияние рыночных колебаний на выручку.

«Такие инструменты позволяют компаниям повысить рентабельность бизнеса за счет фиксации выгодной цены на продукцию. Мы готовы предоставлять клиентам торговые лимиты для сделок с форвардами и опционами на золото, нефть, пшеницу, сахар и другие индексы, что поможет нивелировать ценовые риски, а также избежать стандартных требований по гарантийному обеспечению и ежедневному маржированию. Учитывая текущие высокие ставки, такой механизм позволит клиентам эффективнее использовать свободные денежные средства, а не замораживать их для биржевой сделки», — добавил Дмитрий Средин.

Еще одно перспективное направление — сделки товарного РЕПО, позволяющие компаниям привлекать недолговое финансирование, формировать товарные запасы зерновых и масличных культур, а также авансировать будущий урожай в рамках коммерческих договоров. Эти решения уже занимают определенную нишу и претендуют на долю рынка коммерческого кредитования текущей деятельности.

Отметим, что программы Министерства сельского хозяйства РФ по льготному финансированию АПК сохраняют за собой роль ключевых инструментов стабильности и дальнейшего развития зерновой отрасли в частности и агропромышленного комплекса в целом. В 2025 году ресурсное обеспечение госпрограмм ожидается на уровне 562 млрд руб. (682 млрд руб. за 2024 год).